بورسار تحلیل و آموزش بازار سرمایه

اموزش الگوی کف و سقف دو قلو

(الگوی دوقلو صعودی و الگوی دوقلو نزولی)

****

در این مطلب سعی داریم دو الگوی کف و سقف دوقلو

که جزو الگوهای کلاسیک و البته بازگشتی به شمار می‌آیند

را معرفی کرده و نکاتی درباره نحوه تشخیص

این الگوها و نحوه برخورد با آن‌ها را بیان کنیم.

****

برای دیدن اموزش به ادامه مطلب مراجعه کنین

****

الگوی کف دوقلو

این الگو در انتهای یک روند نزولی شکل گرفته و نشان‌دهنده بازگشت قیمت به شکل صعودی است.

این الگو جزو الگوهای بازگشتی صعودی و بسیار شبیه به حرف انگلیسی W است.

توجه داشته باشید که نمی‌توان در یک روند صعودی به دنبال یافتن الگوی کف دوقلو گشت.

در تصویر زیر نمونه‌ای از الگوی کف دوقلو به همراه اجزای تشکیل‌دهنده آن را مشاهده می‌کنید.

اعتبار الگوی کف دوقلو

برای ارزیابی و اطمینان از شکل‌گیری الگوی کف دوقلو توجه به نکات زیر ضروری است:

1-    ارتفاع عمودی دره‌ها تفاوتی ندارد و یا بسیار ناچیز (بین 2 تا 5 درصد) است.
 

2-  معمولا در اولین دره (ناحیه A) حجم معاملات زیاد است؛

زیرا اکثر بازیگران در این ناحیه موقعیت خرید اتخاذ کرده و وارد سهم می‌شوند.
 

3-  فاصله زمانی بین دو دره معمولا بین 2 تا 6 هفته است.
 

4-  حداقل فاصله عمودی دره‌ها از خط گردن 10 درصد است.
 

5- اگر قیمت در بالای خط گردن (خطی که به موازات ناحیه B کشیده شده) با حجم معاملات سنگینی

تثبیت شود و یا به عبارت دیگر، خط گردن شکسته شود، نشان‌دهنده کامل شدن الگوی کف دوقلو است،

در غیر این‌صورت نمی‌توان درباره کامل شدن این الگو اظهار نظر کرد. 
 

6-  اندازه الگوی کف دوقلو معمولا بین ۲۰ تا ۲۵ درصد روند نزولی قبلی خود است.

در الگوی کف دوقلو می‌توان شکسته شدن خط گردن و تثبیت قیمت بالای آن را

به عنوان نقطه ورود مناسبی درنظر گرفت.

هدف سود در الگوی کف دوقلو

جهت تعیین هدف سود در الگوی کف دوقلو،  با رسم خطی عمودی، فاصله بین خط گردن و قله را اندازه گرفته و آن را H بنامید.

در صورت شکست خط گردن و صعود قیمت، می‌توان انتظار داشت قیمت سهم به اندازه ۶۶ درصد H افزایش می‌یابد.

بنابراین در صورت خرید این سهم در ناحیه شکست خط گردن، می‌توان هدف سود را به اندازه ۶۶ درصد H در نظر گرفت.

الگوی سقف دو قلو

این الگو در انتهای یک روند صعودی شکل گرفته و نشان‌دهنده بازگشت قیمت به شکل نزولی است.

این الگو جزو الگوهای بازگشتی نزولی و بسیار شبیه به حرف انگلیسی M است.

توجه داشته باشید که نمی‌توان در یک روند نزولی به دنبال یافتن الگوی سقف دوقلو گشت.

در تصویر زیر نمونه‌ای از الگوی سقف دوقلو به همراه اجزای تشکیل‌دهنده آن را مشاهده می‌کنید.

اعتبار الگوی سقف دوقلو

برای ارزیابی و اطمینان از شکل‌گیری الگوی سقف دوقلو توجه به نکات زیر ضروری است:

  1- ارتفاع عمودی قله‌ها تفاوتی ندارد و یا بسیار ناچیز (بین ۲ تا ۵ درصد) است.

  2- معمولا در اولین قله (ناحیه A) حجم معاملات زیاد است؛

         زیرا اکثر بازیگران (در یک بازار دوطرفه) در این ناحیه موقعیت فروش اتخاذ می‌کنند. 
   

  3- فاصله زمانی بین دو قله معمولا بین ۲ تا ۶ هفته است.
        اگر قیمت در زیر خط گردن (خطی که به موازات ناحیه B کشیده شده) با حجم معاملات

        سنگینی تثبیت شود و یا به عبارت دیگر، خط گردن شکسته شود، نشان‌دهنده کامل شدن الگوی سقف دوقلو است،

         در غیر این‌صورت نمی‌توان درباره کامل شدن این الگو اظهار نظر کرد.
  

   4- اندازه الگوی سقف دوقلو معمولا بین ۲۰ تا ۲۵ درصد روند صعودی قبلی خود است.

هدف سود در الگوی سقف دوقلو

جهت تعیین هدف سود در الگوی سقف دوقلو نیز  با رسم خطی عمودی،

فاصله بین خط گردن و قله را اندازه گرفته و آن را H بنامید.

در صورت شکست خط گردن و نزول قیمت، می‌توان انتظار داشت قیمت سهم به اندازه ۷۲ درصد H کاهش می‌یابد.

بنابراین در یک بازار دو طرفه و در صورت اتخاذ موقعیت فروش این سهم

در ناحیه شکست خط گردن، می‌توان هدف سود را به اندازه ۷۲ درصد H در نظر گرفت.

ایا ممکن است الگوی کف دوقلو یا سقف دوقلو نقض شود؟

در پاسخ به سوال فوق باید گفت قوانین و الگوهای تحلیل تکنیکال کاملا درست

نیستند و تنها پشتوانه آماری دارند. بنابراین این الگوها هم ممکن است نقض شوند. 

به طور مثال در الگوی سقف دوقلو اگر قیمت پس از شکسته شدن خط گردن به جای ادامه روند نزولی،

به روند صعودی تبدیل شد و دو قله قبلی که حال به عنوان سطح مقاومت آن شناخته می‌شود را به سمت بالا بشکند،

می‌توان گفت الگوی سقف دوقلو نقض می‌شود. برعکس این فرآیند برای نقض الگوی کف دوقلو نیز صادق است.

همچنین در صورت نقض هر یک از الگوهای فوق می‌توانید

خطی که به موازات قله‌ها یا دره‌ها رسم کرده‌اید را به عنوان حد ضرر در نظر بگیرید.

سوالات متداول